金融大鳄手把手教你做空稳定币

2018年10月21日21:07:06 1 5,056 views
金融大鳄手把手教你做空稳定币

一:金融大鳄成功做空稳定币

很久很久以前,美国贸易赤字特别严重。归根结底,就是美元太贵了。为了刺激出口美国货,美国在1985年和英法德日四国签署了广场协议,开始操纵汇率,美元就这样持续贬值了十年。

泰铢有的是锚定美元的固定汇率制度,当时1美元 = 25泰铢,算是一个美元稳定币。所以泰铢也跟着美元不断贬值。这个带来的好处就是泰国出口竞争力变强,产生贸易顺差。别人都从泰国进货,一下子带动了泰国的经济,GDP蹭蹭涨。当时被称为“亚洲奇迹”。

金融大鳄手把手教你做空稳定币

泰国政府一看,这是要发啊~赶紧开放资本市场,开闸收钱。但问题慢慢就浮出水面了,泰国本身发展的产业单一。经济主要依赖外贸出口,而且还是劳力密集型的,不需要消耗太多资本。资本一看,只能炒房炒股票了。泰国的价格泡沫就这么吹起来了。

这样的好日子没过几年。突然有一天,美国老大哥说我要加息了,美元转眼就开始升值。泰国因为锚定美元,没有办法也得跟着升值。碰巧人民币,日元贬值,泰国的出口优势一下子就没了,贸易顺差也变逆差了。与此同时,泰国外债也越来越多,一度高达GDP的50%以上。

经济学中有一个蒙代尔不可能三角。

金融大鳄手把手教你做空稳定币

也就是说,固定汇率制度,独立的货币政策,资本自由流动不可能同时存在。泰国选择锚定美元,资本可以自由流动,也就意味着放弃了货币政策的有效性。政策都没用了,政府对金融危机也基本是无计可施。

这时候,金融大鳄索罗斯面朝泰国,说出了让全世界震惊的一句话:

 

金融大鳄手把手教你做空稳定币

索罗斯跟泰国银行借入大量泰铢,然后开始大规模做空泰铢。举个简单的例子,假设索罗斯借了50个泰铢。他把泰铢卖了,换成2美元拿在手里。等到泰铢兑美元贬值到1:50的时候,索罗斯再拿1美元换成50个泰铢,还给央行。这样不就净赚1美元了吗。索罗斯就是这么干的,他先背地里默默地吸筹。然后,抛售的时候再找个喇叭,跟全世界的人说,我要抛售泰铢换美元。这样就吸引到了很多跟风盘,以及恐慌盘。

泰国为了死守固定汇率,在外汇市场上用美元收别人抛出的泰铢,消耗了大量外汇储备。可是,国际游资规模远比泰国外汇储备大得多,泰国外汇储备很快被消耗完了。最终,泰国完全放弃治疗,乖乖地放弃固定汇率。当天泰铢兑美元就暴跌17%。

金融大鳄手把手教你做空稳定币

这时候索罗斯开始收网,之前我管你借了多少泰铢现在都还给你。但是要知道现在索罗斯手里拿的是美元,泰铢又跌得不值钱了。这就是索罗斯狙击泰铢的基本逻辑。外界推测他在这场狙击中,净赚了100亿美元。从那以后,泰国经济一蹶不振。

二:索罗斯狙击全球最强稳定币

这个世界上,最厉害的稳定币是港币。

香港从1983年开始采取联汇制度,以百分百外汇储备保证,港元以7.75至7.85港元兑1美元的汇率与美元挂勾。联汇制度和泰国的固定汇率制度有一点不一样。香港很好玩的一点是,香港发钞的是三家银行,汇丰、渣打和中银。他们想发港币就一定要先存美元到香港金管局里(HKMA)。银行想发行780块港币,就要先在金管局存100美元。

金融大鳄手把手教你做空稳定币

这种汇率制度是全世界唯一,内地发行人民币不需要存美元。港币其实和USDT锚定美元的制度有点像,只不过谁都不知道USDT有多少美元储备。

索罗斯一波超神,带走了当年的亚洲四小龙之后,又盯上了刚回归不久的香港,准备拿个五杀。其实香港不管是经济环境,外汇储备,还是汇率制度,都比泰国不知道高到哪里去了。

1997年7月中旬,1998年1月和5月,港币三次遭到大量投机性的抛售,港币汇率受到冲击,恒生指数和期货市场指数下泻4000多点,市场极度恐慌。在索罗斯集团的三次试探下,香港金管局都只有一招,就是加息。

金融大鳄手把手教你做空稳定币

图为时任香港金管局总裁的任志刚被戏称为只会加息这一招的“任一招”

加息看起来能短期应对游资,但实际带来的副作用就是使资金成本变高,对楼市股市的打击都特别大。

索罗斯认为,这把算是摸清楚香港金管局的底牌了。于是在一个夜黑风高的夜晚,他暗暗许下诺言,要再一次向全世界展现自己真正的技术了。索罗斯连作战策略都想好了。分三个步骤,默默屯港币,推高港股,最后做空港币和恒生指数期货。屯港币是为了集中抛售港币,勾引香港金管局加息,维持美元联汇。同时索罗斯也看准了香港作为自由市场,政府不会干预股市。索罗斯开好了恒指期货空单,然后在港股市场大量抛售,一顿操作猛如虎。

对手气势汹汹而来,香港政府外汇储备也不够啊。怎么办?传说是中央政府和港府决定,动用中央外汇干预市场,大量接盘蓝筹股,基本上你砸多少我收多少。在恒指期货结算日当天,整个香港都紧紧盯住恒指浮动。空军多军打得不可开交,当天交易额达到香港股市有史以来最高纪录,790亿港元。最终恒生指数收高,香港政府守住了自己的阵营。

索罗斯这些国际炒家也不得不承受巨额亏损,割肉离场。这一场精彩的战役,在历史上被称为港元保卫战。

 三:币圈稳定币USDT

说回我们币圈的USDT。

金融大鳄手把手教你做空稳定币

关于USDT的不公开不透明,在没有公开银行的情况下肆意发币的事情我以前也写过很多文章讲过,这里我就不赘述了。正因为USDT存在诸多问题,所以很容易被庄家利用,前几天的市场走势也很好地证明了这一点。

 

我觉得USDT来这么一出是好事,因为现在市面上出现了越来越多稳定币,它们很多都有正规的审计流程,怎么着都是比USDT更好的选择。以前不出事大家都没有意识到USDT的潜在风险,现在大家都有了一次空仓被割的体验,慢慢也会把资金转移到别的更靠谱的稳定币上。这样以后USDT再出事,对整个生态的影响也是非常有限的。

从上面泰铢和港币的故事里面,我们知道,想搞稳定币,要么自身素质过硬,要么就得有个好妈(央妈)。

USDT最新的进展是,他们最大的金主爸爸之一,火币,推出了自己的稳定币HUSD。

金融大鳄手把手教你做空稳定币

这个HUSD非常Bug的地方是,它接受你存入任意稳定币,提款的时候也可以取任意稳定币。这样就会给搬砖套利的人空间,他们可以买入价值0.98美元的USDT存入火币,提款的时候提价值1.01美元的PAX(按10月19日市场价算),如此反复,最终稳定币间的差价被填平。

想不到最后USDT靠火币能把命续上。但如果USDT再次暴雷,比如美国官方介入,火币是不是有实力帮USDT无限兜底呢?这个问题就留给大家去思考吧。

币云网

发表评论

:?: :razz: :sad: :evil: :!: :smile: :oops: :grin: :eek: :shock: :???: :cool: :lol: :mad: :twisted: :roll: :wink: :idea: :arrow: :neutral: :cry: :mrgreen:

目前评论:1   其中:访客  1   博主  0

    • avatar 网站建设 3

      影响的太多